ttbttmd 发表于 2025-3-9 20:09
消息越多越乱
周末，做一些模拟头脑风暴。 一不小心未来遇到了，起码有个基础的应对思路。平时会老老实实关注好圈内，小心慢慢做。
维持原有规则。2小时或者4小时均线之下，就简单把市场看成中期空头，别考虑做多就对了。今年市场这么混乱，量化这么疯狂，用基本面+简单中期规则去应对市场就可以，别被量化忽悠晕了。真要反向突破了再说。
后续交易，彻底回归圈内。除了极少数圈外期权（自身模型的拓展模型+对老黄的跟踪学习），其他都是自己圈内品种交易。 很久之后，对于圈内交易再次回归了。希望这次对于改进后的交易模型。可以更适合新时代的生存。遇到问题，就继续修正。一直到新时代对于自己的交易，不再构成较大问题为止。
对于国内股市的评估。长期（日线60均线）多头。中线（2小时60均线），多头。 短期（30分钟60均线）震荡/调整。今年美盘会出大问题，对于国内市场中短期可能会带来阶段性冲击，但部分资本从美国出逃，东升西降后续将越来越明显，叠加国内化债进行的超量放水。所以国内股市的中长期。还是值得期待下。 无论行业etf还是科创50etf期权，都是不要急，慢慢做。上涨的大方向（日线60均线）改变之前，别考虑做空，每次回调反而都是基于的低买机会。量化大量参与的市场。注定趋势过程缓慢而充满波折，但只要方向没变，耐心即可。
指数涨跌的大方向，还是资金整体的进与出决定的。如果资金流入/出量大时，量化阻止不了大方向。它们的作用，更多其恶心死你，让价格走势过程磕磕绊绊。当然，如果资金流入/流出量偏小，比如常说的小机构，穷庄家，那么量化很快还是可以把这种小机构如蚂蚁一样快速吃干抹净。所以，小矛盾/小资金，现在已经很难再驱动大行情了，市场非常容易在狭小空间内，被量化构建出属于它们自己的盘丝洞。谁敢进去，就会被蜘蛛快速发觉，然后被重重绞丝，被吃的渣都不剩。所以。从长期生存角度考虑，遇到这种长期盘整/现在还根本没有趋势的品种，就别靠近，否则随时从洞里伸出一条腿，把自己拉进去，也就没后续了。交易的中心，仍会围绕自己圈内新/次新品种进行。因为市场上市时间偏短，成交没那么活跃，市场定价经常会非完全理性（！注意，这点非常重要！也只有新品种才可能会错误定价，而老品种绝大多数时间定价都是太合理，导致了量化蜘蛛们可以轻松构建稳定巢穴）
另外是新品种交易时间偏短，量化还无法在细节上得到完整的价格行为模式，也就无法形成有效的微观量化模型。所以。这也就是自己长期生存的根据地所在。当然，部分胆大的量化，一样会深入新/次新品种，但需要少数那种成交已经非常活跃的品种。而这个条件，多数品种完全达不到。所以。相对老品种那边重重叠叠，无边无际的盘丝洞，新品种这边还是值得长期跟踪与寻找机会。 所以，想在新时代的期货市场中生存，就必须做好品种筛选，选择量化控盘品种，不要无声无息死于盘丝洞中。
后续的交易，一主三副。 最终定型。
1.圈内期货/期权：新/次新+科创50etf期权的交易为主线。
2.圈外期权：
A。退役的老圈内品种。
b。外盘定价品种。
C、大盘指数驱动下的，多重筛选品种（基本面+主力面+技术走势+散户反向+老黄甄选）。
无论圈内还是圈外，都是以基本面为核心主线，中期2小时或者4小时趋势规则为行为准则。
坚决原理盘丝洞，远离死亡陷阱。
圈外仍属于小草阶段，但只要持续进化，最终也能形成参天大树。 所以，慢慢推进，不要急。
从量变最终积累到了质变过程。新时代的完整交易框架，到今天算是最终成型。 当然，后续仍会对于各种细节进行不断修正。但大的版本应该已经完成。 新/老时代大的交易模型迭代，已经确认完成。逐步推进，预祝25年交易顺利。
#菜粕期货# 菜粕多说几句，如果菜粕大幅涨价，会带动压榨开机，又利空油脂了，所以菜油不好去追多的。本身菜油供应很宽松，而且我们从加进口菜油量几乎为零，继续做多菜油不是很明智，追就更不对了。
这个菜粕我总是感觉有问题，炒作几天以后，后面搞不好狂跌，等着看吧。关税这东西，一旦达成和解，就可以取消的。我们跟加国打毛衣战，就是搞笑的事，两败俱伤，难道要和老美一起踩小加，这种战略恐怕不好解释。从宏观角度来说，两会也明确提到了要提高农产品价格来抑制通缩，所以农产品整体涨价是大势所趋，但当前需求偏弱并非可以靠提价就能解决，拉动需求才是涨价最有效的途径。整个农产品不管是从基本面还是从技术面，远没到大幅上涨的地步，整体偏震荡还是当前的主旋律，菜粕一枝独秀，想单边持续上涨，概率不高，只能说是情绪炒作大于供需格局。
前面曾经出现过的炒作，像欧线、氧化铝、锰硅、烧碱，除了黄金因为避险需求很大一直强势以外，其他品种都是昙花一现，一旦情绪消退，注定是一地鸡毛。菜粕又有极强的可替代性，豆粕、花生粕、棉粕和其他饲料原料都能替代，一旦情绪消退，甚至剧情反转，可能又是一场悲剧了。期货做多了，人也麻木了，天地板都经历过以后，什么涨停跌停，都是浮云。
光伏抢装开始了。部分大厂开始摇人填补生产线。但只要临时工。正式工人一个不要。就是担心531政策红利结束后需求的大萧条。重新考虑下，因为多晶硅到最终终端安装成功，需要1-2个月的前置时间，所以，今年多晶硅的价格高点，可能会比前面预期的5月份更早一些，等下问下业内分析师，确认下。
如果下游客户希望在5月31日之前安装好光伏发电板，那么需要提前从上游多晶硅厂拿货的时间取决于整个产业链的生产周期。以下是各环节的生产时间预估及总提前时间： 1.组件安装时间• 通常情况下，光伏组件的安装时间取决于项目规模和复杂程度。一般来说，小型项目（如住宅屋顶）可能需要1-3天，而大型项目（如地面电站）可能需要1-2周。 2.组件生产时间• 从电池片到组件的生产过程通常需要7-10天。这包括焊接、叠层、层压、装框、装接线盒、固化、测试和包装等步骤。 3.电池片生产时间• 从硅片到电池片的生产过程需要7-10天。这包括清洗、制绒、扩散、刻蚀、镀膜等工艺。 4.硅片生产时间• 从多晶硅料到硅片的生产过程需要15-20天。这包括多晶硅料的熔化、拉晶、切片等步骤。 5.多晶硅供应时间• 从多晶硅厂拿货的时间通常较短，一般为1-2周。但需要注意的是，多晶硅的生产周期较长，从投产到产出合格产品需要12-18个月，产能爬坡期为3-6个月。不过，对于已投产的多晶硅企业，从原料投入到产出多晶硅料，通常需要1-2周。 总提前时间• 组件安装：1-3天（小型项目）或1-2周（大型项目）• 组件生产：7-10天• 电池片生产：7-10天• 硅片生产：15-20天• 多晶硅供应：1-2周 综合计算 假设客户需要在5月31日之前完成安装，且项目为小型项目（1-3天安装时间），则需要提前的时间为：• 安装时间：3天• 组件生产时间：10天• 电池片生产时间：10天• 硅片生产时间：20天• 多晶硅供应时间：14天（2周）总提前时间：3+10+10+20+14=57天因此，建议在3月26日之前从上游多晶硅厂拿货，以确保在5月31日之前完成光伏发电板的安装。
kimi的解答。需要提前2周，继续等mysteel分析师的解答。这玩意时间算错，会要命。
上行错了，要提前2个月。
根据目前的市场分析，2025年上半年多晶硅价格高点可能出现在二季度，具体来看： 一季度• 价格走势：2025年一季度多晶硅产量较低，存在供应缺口，预计持续去库，价格震荡偏强。• 原因：多晶硅企业仍处于减产状态，且受枯水期西南产区电力成本较高影响，企业复产概率较低。 二季度• 价格走势：二季度多晶硅企业逐渐复产，但受产能爬坡速度限制，产量增幅有限。同时，终端需求旺季叠加4月后交割库蓄水，预计二季度多晶硅价格偏强。• 原因：• 需求端：随着光伏市场旺季来临，终端需求增加，特别是5月1日之前并网的工商业分布式光伏项目可享受较高补贴电价，推动了4月30日之前的“抢装潮”，带动多晶硅需求。• 供给端：多晶硅企业虽开始复产，但产能爬坡需要时间，短期内供给端压力较小。• 高点时间：综合来看，二季度中期（5月或6月）可能是多晶硅价格的高点，此时供需错配最为明显。 三季度及以后• 价格走势：三季度后多晶硅供应达到高峰，市场再度累库，价格下行。
不考虑产能爬坡和各环节运输物流 ，多晶环节，从投料到出料，大概3天；拉晶环节成棒也是大概三天左右，和长度后端有关系；硅片到电池，最多一天，快的话15小时左右；电池到组件不考虑物流，3-4天
按照mysteel分析师的计算。多晶硅需求高峰，可以在5月初前后发生。比kimi晚了一个多月。在行业深度方面，ai的确不如业内专业人士。
mysteel:但是需要考虑多晶硅库存消化情况，多晶硅库存对于价格有一定的制约的 。 我们感觉会在4月 上半年高价， 目前看到45 现在实际成交还在42的，能涨个1-2元 下半年的现货低价:3.8就是上一轮的底部嘛，要是需求一下萎缩的很严重，丰水期开工还高的话一线的估计到3.9-4
根据2025年3月10日的最新消息，目前多晶硅市场价格情况如下： 一线企业报价• N型致密料：40元/千克• 多晶硅复投料：36元/千克• 多晶硅致密料：34.5元/千克• 多晶硅菜花料：33.5元/千克 二三线企业报价 二三线企业的报价相对较低，以N型用料为例，其价格在34-36元/千克区间。 一线与二三线企业报价差距• N型致密料：一线企业报价40元/千克，二三线企业报价34-36元/千克，差距约4-6元/千克。• 多晶硅复投料：一线企业报价36元/千克，二三线企业未明确提及，但整体二三线企业价格通常低于一线企业。 成本差异 一线企业在生产成本上具有显著优势，其现金成本在3-5万元/吨，而二线及部分新进入者在5万元/吨以上。这使得一线企业在价格竞争中更具韧性，而二三线企业可能面临更大的成本压力。
二三线企业生产的多晶硅是否可以用于期货交割，需要满足以下条件： 1.品牌注册要求 多晶硅期货实行品牌交割制度，交割品必须是广州期货交易所公布的注册品牌的商品。如果二三线企业的品牌未在交易所注册，则其产品不能用于期货交割。 2.质量标准 交割品必须符合交易所规定的质量标准。具体如下：• 基准交割品：N型多晶硅，需满足特定的杂质含量、尺寸、表面质量等要求。• 替代交割品：P型多晶硅，质量标准相对宽松，但需满足一定的杂质含量和尺寸要求，并且设置12000元/吨的贴水。二三线企业生产的多晶硅如果能达到上述质量标准，且品牌获得注册，就可以用于期货交割。 3.包装与标识 交割品必须按照规定进行包装，并在外包装箱上标明商标、产品名称、净重、生产企业名称及地址等信息。 4.生产日期与仓单有效期 交割品的生产日期应在90天以内，仓单有效期为6个月。 总结 二三线企业生产的多晶硅如果满足品牌注册、质量标准、包装标识以及生产日期等要求，是可以用于期货交割的。如果企业品牌未注册或产品质量不达标，则不能参与期货交割。